삼성증권에서 리포트가 나왔네요

아래 첨부해요 참고하세요

🟥 셀트리온: 이제는 Level up!

🔆 출처: 삼성증권 서근희

🟩 투자의견 BUY, 목표주가 25만원 제시

- 2024년 1분기 실적 바닥, 4분기까지 실적 개선 전망.

👉 원가율 매 분기마다 5-10%p 개선 가능.

- 2024년 영업이익 8,500억원

👉 2025년 원가율 37.8%까지 개선되면서 1.88조원 전망.

- 바이오시밀러: 미국 짐펜트라 익스프레스 스크립트 등재.

👉 2분기 내 추가 PBM 계약 기대.

- 재밌는 플랫폼: 스텔라라 경구형 제형 P1 임상 성공.

👉 생체 이용률 80%대로 좋음. 항체를 경구형으로 제형 변경 시도.

- 신약 성과: iksuda ADC 임상 1상 진행 중.

👉 2025년 primary completion 예정.